降低首付必然刺激需求
最终促使房价攀升
总的感觉，近几年来，政府在对住房市场进行宏观调控的时候，每次似乎都号对了脉，但是似乎每次下药都有失偏颇。这次也不例外。特别是在美国的次级债危机之后，原本以为美国鼓励低收入阶层购房政策所带来的波及全世界的经济风波会让中国政府提高警惕，没想到中国政府反而在这个时候推出和美国当初鼓励低收入家庭政策几乎雷同的鼓励政策。这实在让人百思不得其解。
政府似乎没有沿着市场运行的路线来把握问题的实质，更没有注意到如何从政策与市场的互动过程来解决由来已久的住房问题。政府有没有意识到，现在导致房价居高不下的根本原因是供求关系失衡。如果现在的政策不是大力促进供应量的增加，反而是出台刺激购买，其结果只能导致供求矛盾更趋紧张。可以想象，降低低收入者第一套自住房首付款政策的出台，必然会加大低总价房屋的需求，而使本来就在商品房产品结构中显得最供不应求的低总价住房的房价进一步攀升。要知道，我们宏观调控之于房价的着力点，恰恰就应该是面向中低收入者的低总价普通商品房，而非高端住宅及其他投资型物业。
其次，降低首付比例，无疑将大大增加银行的风险。目前，中国的许多银行已经意识到房屋抵押贷款所蕴涵的风险，部分银行已经出台了降低风险级别的措施，例如提高首付比例等，有的银行已经把首付比例提高到了40%。现在，国家提出要对低收入者降低首付比例，由于刺激了需求，银行的业务量表面增加了，但是所增加的部分，绝大多数是风险级别最高的贷款，如果对这些贷款进行评级，可能比美国的次级贷款的风险级别更高。
国家对低价商品房的供应
一直重视不够
随着住房保障制度建设的不断推进，住房需求金字塔最底层的极低收入者的住房问题正逐步得到解决，然而，在眼下中国的国情下，加大低总价普通商品房的供应，才是更为现实而紧迫的任务。
所谓低总价普通商品房，是指在住房市场上随行就市的商品房中，因面积紧凑功能合理而可有效控制购房总价的普通商品房。有别于市场上随处可以见到的按照较高标准建设的中高档商品房，低总价普通商品房一直是商品房结构中市场缺口最大、价格敏感性最强、群众关注度最高的部分。
但是，国家对低总价普通商品房的开发和供应历来重视不够，建设部曾经出台过一套《住宅性能认定标准》，其导向是如何提高住房的性能和舒适性，与之相应的推广体系就是“国家康居示范工程”，众所周知，达到康居示范标准的产品，恰恰是商品房中较高端的产品。而对于如何控制面积并尽可能满足较多人口的居住？如何在控制单方成本的同时控制住总造价，主管部门一直没有像对康居工程那样在技术上进行过引导和把关。
所以，我建议政府主管部门要从政策力、技术力和市场力三个方向全方位研究并出台一系列政策和措施，以加大普通商品房尤其是低总价房的研制、开发和供应。如：可以出台一系列鼓励开发商建设低总价普通商品房的政策和措施；可以像当初组织编制《住宅性能认定标准》那样编制《低总价普通商品房技术导则》，组建专家组，研究如何开发出既紧凑又符合生活需要的面向中低收入者的小户型住房；针对低收入者对公共交通和生活配套设施的依赖程度更高的特征，政府应该将更多的交通便利、生活配套设施完善的地块规划为面向中低收入者的普通商品住宅用地；在营销成本的控制上，提供一些免费的传播平台，例如政府公共网站等，供低总价普通商品房的信息发布等。
在中国目前没有一个完整的收入监管体系的情况下，政府不用花很大的力气去监督购买普通商品房的市民是否真正是低收入者，只要考察购房者是否是购买第一套商品房就可以了。只要符合这个条件，都可以购买普通商品房。